Option Trading Margin Anforderungen

Day-Trading Margin Anforderungen: Kennen Sie die Regeln Wir haben diese Anleger Anleitung, um einige grundlegende Informationen über Tage Trading Margin Anforderungen und auf häufig gestellte Fragen zu beantworten. Wir ermutigen Sie auch, unsere Mitteilung an die Mitglieder und die Bundesanmeldung über die Regeln zu lesen. Zusammenfassung der Day-Trading-Margin-Anforderungen Die Regeln nehmen den Begriff Muster Tag Trader, die alle Margin-Kunden, die Tag Trades (kauft dann verkauft oder verkauft kurz dann kauft die gleiche Sicherheit am selben Tag) vier oder mehr Mal in fünf Werktagen , Vorausgesetzt, die Anzahl der Tage Trades sind mehr als sechs Prozent der Kunden insgesamt Handelstätigkeit für die gleiche Fünf-Tage-Zeitraum. Unter den Regeln muss ein Mustertagshändler ein Mindestguthaben von 25.000 an jedem Tag beibehalten, an dem der Kundentag handelt. Das erforderliche Mindest-Eigenkapital muss vor jedem Taghandelsgeschäft im Konto liegen. Wenn das Konto unter die 25.000 Anforderung fällt, wird der Muster-Tageshändler nicht bis zum Taghandel zugelassen, bis das Konto auf dem 25.000 Mindest-Eigenkapitalniveau wiederhergestellt ist. Die Regeln erlauben es einem Mustertagshändler, bis zu viermal den Wartungsspanneüberschuss im Konto ab dem Geschäftsschluss des Vortages zu handeln. Wenn ein Muster-Tag-Trader die Tag-Trading-Kaufkraftbegrenzung übersteigt, wird die Firma einen Tag-Handels-Margin-Aufruf an den Muster-Tageshändler ausgeben. Der Muster-Tag-Trader wird dann höchstens fünf Werktage haben, um Geld einzustellen, um diesen Tag zu erfüllen. Bis die Margin Call erfüllt ist, wird das Day-Trading-Konto auf Day-Trading-Kaufkraft von nur zwei Mal Wartung Marge Überschuss auf der Grundlage der Kunden täglichen Gesamthandel Engagement beschränkt werden. Wenn der Tag-Handels-Margin-Call nicht am fünften Geschäftstag eingegangen ist, wird das Konto weiter beschränkt auf den Handel nur auf einer Barzahlung Basis für 90 Tage oder bis der Anruf erfüllt ist. Darüber hinaus verlangen die Regeln, dass alle Mittel, die verwendet werden, um die tägliche Trading-Mindest-Eigenkapitalanforderung zu erfüllen oder um Tag-Trading-Margin-Anrufe zu verbleiben, in den Muster-Day-Traders-Account für zwei Werktage nach dem Ende der Geschäftstätigkeit an jedem Tag, an dem die Einzahlung stattfindet Wird benötigt. Die Regeln verbieten auch die Verwendung von Cross-Garantien, um einen der täglichen Trading Margin Anforderungen zu erfüllen. Häufig gestellte Fragen Der primäre Zweck der Day-Trading-Margin-Regeln besteht darin, dass bestimmte Eigenkapitalbestände in Day-Trading-Konten hinterlegt und gepflegt werden müssen und dass diese Levels ausreichen, um die mit den Day-Trading-Aktivitäten verbundenen Risiken zu unterstützen. Es wurde festgestellt, dass die vorangegangenen Tage-Handels-Margin-Regeln nicht adäquat auf die Risiken in bestimmten Muster des Tageshandels und hatte Praktiken, wie die Verwendung von Cross-Garantien, die nicht verlangen, Kunden zu zeigen, die tatsächliche finanzielle Fähigkeit zu engagieren Im täglichen Handel. Die meisten Margin-Anforderungen werden auf der Grundlage von Kunden-Wertpapiere Positionen am Ende des Handelstages berechnet. Ein Kunde, der nur Tag Trades hat, hat keine Sicherheitsposition am Ende des Tages, an dem eine Margin-Berechnung ansonsten zu einem Margin Call führen würde. Dennoch hat derselbe Kunde während des ganzen Tages finanzielles Risiko verursacht. Die Day-Trading-Margin-Regeln adressieren dieses Risiko durch die Einführung einer Margin-Anforderung für den Day-Trading, die auf der Grundlage eines Tages Traders größte offene Position (in Dollar) während des Tages, anstatt auf seine offenen Positionen am Ende des Tages berechnet wird . Wurden die Anleger Gelegenheit gegeben, sich zu den Regeln zu äußern Die Regeln wurden vom NASD-Reglement Board of Directors genehmigt und dann bei der Securities and Exchange Commission (SEC) eingereicht. Am 18. Februar 2000 veröffentlichte die SEC NASDs vorgeschlagene Regeln für die Stellungnahme im Bundesregister. Die SEC veröffentlichte auch für die Kommentierung im Wesentlichen ähnliche Regeländerungen, die von der New York Stock Exchange (NYSE) vorgeschlagen wurden. Die SEC erhielt über 250 Kommentarbriefe als Antwort auf die Veröffentlichung dieser Regeländerungen. Sowohl die NASD als auch die NYSE haben mit den SEC-Antworten Antworten auf diese Kommentarbriefe eingereicht. Am 27. Februar 2001 genehmigte die SEC sowohl die NASD - als auch die NYSE-Day-Trading-Margin-Regeln. Wie oben erwähnt, wurden die NASD-Regeln am 28. September 2001 in Betrieb genommen. Definitionen Was ist ein Tag Handel Tag Handel bezieht sich auf den Kauf dann verkaufen oder verkaufen kurz dann den Kauf der gleichen Sicherheit am selben Tag. Nur den Kauf eines Wertpapiers, ohne es später am selben Tag zu verkaufen, wäre kein Tageshandel. Ist die Regel auf kurze Verkäufe Einfluss Wie bei den aktuellen Margin-Regeln, alle kurzen Verkäufe müssen in einem Margin-Konto durchgeführt werden. Wenn Sie kurz verkaufen und dann kaufen, um am selben Tag zu decken, gilt es als Tageshandel. Gilt die Regel für Tageshandelsoptionen Ja. Die Day-Trading-Margin-Regel gilt für Day-Trading in jeder Sicherheit, einschließlich Optionen. Was ist ein Muster Tag Trader Sie werden als ein Muster Tag Trader, wenn Sie vier oder mehr Mal in fünf Werktagen handeln und Ihre Tag-Trading-Aktivitäten sind größer als sechs Prozent Ihrer gesamten Handelsaktivität für die gleiche Fünf-Tage-Zeitraum. Ihre Brokerage Firma kann auch Sie als Muster Tag Trader benennen, wenn es weiß oder hat eine vernünftige Grundlage zu glauben, dass Sie ein Muster Tag Trader sind. Zum Beispiel, wenn die Firma Tag-Trading-Training für Sie vor dem Öffnen Ihres Kontos, könnte es bezeichnen Sie als Muster Tag Trader. Wäre ich immer noch ein Muster-Tag-Trader, wenn ich in vier oder mehr Tag Trades in einer Woche engagieren, dann unterlassen von Tag Handel der nächsten Woche Im Allgemeinen, sobald Ihr Konto wurde als Muster Tag Trader codiert, wird die Firma weiter Betrachte dich als Muster-Tageshändler, auch wenn du nicht für einen Fünf-Tage-Zeitraum handelst. Dies liegt daran, dass die Firma einen vernünftigen Glauben haben wird, dass Sie ein Muster-Tageshändler sind, der auf Ihren vorherigen Handelsaktivitäten basiert. Allerdings verstehen wir, dass Sie Ihre Handelsstrategie ändern können. Sie sollten sich an Ihre Firma wenden, wenn Sie sich entschieden haben, Ihre täglichen Handelsaktivitäten zu reduzieren oder einzustellen, um die entsprechende Kodierung Ihres Kontos zu besprechen. Day-Trading Minimale Eigenkapitalanforderung Was ist die Mindest-Eigenkapitalanforderung für einen Muster-Day-Trader Die Mindest-Eigenkapitalanforderungen an jedem Tag, an dem Sie handeln, beträgt 25.000. Die geforderten 25.000 müssen vor jedem Taghandelsgeschäft auf dem Konto hinterlegt werden und müssen jederzeit eingehalten werden. Warum ist die Mindest-Eigenkapitalanforderung für Muster-Tageshändler höher als die derzeitige Mindest-Eigenkapitalanforderung von 2.000 Die Mindest-Eigenkapitalanforderung von 2.000 wurde 1974 gegründet, bevor die Technologie existierte, um den elektronischen Taghandel durch den Privatanleger zu ermöglichen. Infolgedessen wurde die 2.000 Mindest-Eigenkapitalanforderung nicht geschaffen, um sich auf Tagesgeschäfte zu bewerben. Vielmehr wurde für den Buy-and-Hold-Anleger, der Wertpapiersicherheiten auf seinem Konto, wo die Wertpapiersicherheiten ( Und ist noch) unterliegt einer 25-prozentigen regulatorischen Instandhaltungsspanne für lange Beteiligungspapiere. Diese Sicherheiten könnten ausgeschaltet werden, wenn die Wertpapiere erheblich zurückgingen und einem Margin Call unterliegen. Der typische Tageshändler ist jedoch am Ende des Tages flach (d. H. Er ist weder lange noch kurze Wertpapiere). Daher gibt es keine Sicherheiten für die Maklerfirma zu verkaufen, um Margin-Anforderungen zu erfüllen und Sicherheiten müssen mit anderen Mitteln erhalten werden. Dementsprechend stellt die höhere Mindest-Eigenkapitalanforderung für den Tageshandel dem Maklerfirma ein Kissen zur Verfügung, um etwaige Mängel des Kontos aus dem Tageshandel zu erfüllen. Wie wurde die 25.000 Anforderung bestimmt Die Kreditvereinbarungen für Day-Trading-Margin-Konten beinhalten zwei Parteien - die Maklerfirma, die den Handel und den Kunden verarbeitet. Die Maklerfirma ist der Kreditgeber und der Kunde ist der Kreditnehmer. Bei der Feststellung, ob die bestehende 2.000 Mindest-Eigenkapitalanforderung für die zusätzlichen Risiken des Tageshandels ausreicht, erhielten wir die Inputs aus einer Reihe von Brokerfirmen, da es sich um die Kreditinstitute handelt. Die Mehrheit der Firmen fühlte, dass, um das erhöhte Intra-Day-Risiko im Zusammenhang mit dem Day-Trading zu übernehmen, sie wollten ein 25.000 Kissen in jedem Konto, in dem Tag Handel aufgetreten ist. In der Tat sind die Unternehmen frei, eine höhere Eigenkapitalanforderung als das in den Regeln festgelegte Mindestmaß zu verhängen, und viele von ihnen hatten bereits eine 25.000 Anforderung an Tag-Handels-Konten verhängt, bevor die Tag-Handels-Margin-Regeln überarbeitet wurden. Muss die 25.000 Mindest-Eigenkapitalanforderung 100 Prozent Bargeld sein oder könnte es eine Kombination von Bargeld und Wertpapieren sein Sie können die 25.000 Mindest-Eigenkapitalanforderung mit einer Kombination von Bargeld und förderfähigen Wertpapieren erfüllen. Kann ich meine Konten übernehmen, um die Mindest-Eigenkapitalanforderung zu erfüllen Nein, Sie können nicht eine Cross-Garantie verwenden, um einen der täglichen Trading Margin Anforderungen zu erfüllen. Jedes Tag-Handels-Konto ist erforderlich, um die Mindest-Eigenkapitalanforderung unabhängig zu erfüllen, wobei nur die finanziellen Ressourcen auf dem Konto verfügbar sind. Was passiert, wenn das Eigenkapital in meinem Konto unter die Mindest-Eigenkapitalanforderung fällt Wenn das Konto unter die 25.000 Anforderung fällt, werden Sie nicht zulässig, bis Tag Handel, bis Sie Bargeld oder Wertpapiere in das Konto einzahlen, um das Konto auf die 25.000 Mindest-Equity-Ebene wiederherzustellen . Im immer flach am Ende des Tages. Warum muss ich mein Konto überhaupt finanzieren Warum kann ich nicht nur Aktien kaufen, die Maklerfirma schicken mir einen Scheck für meine Gewinne oder, wenn ich Geld verliere, korrigiere die Firma einen Scheck für meine Verluste Das wäre in der Tat ein 100% Darlehen an Sie, um Aktien zu kaufen. Es heißt, du solltest in der Lage sein, nur auf die Firmen Geld zu handeln, ohne irgendwelche deiner eigenen Mittel aufzustellen. Diese Art von Aktivität ist verboten, da es Ihre Firma (und in der Tat die US-Wertpapierbranche) mit erheblichem Risiko setzen würde. Warum kann ich meine 25.000 in meiner Bank nicht verlassen. Das Geld muss in der Brokerage-Rechnung sein, denn das ist, wo der Handel und das Risiko auftritt. Diese Mittel sind verpflichtet, die mit den Day-Trading-Aktivitäten verbundenen Risiken zu unterstützen. Es ist wichtig zu beachten, dass die Securities Investor Protection Corporation (SIPC) bis zu 500.000 für jedes Kunden-Depot zu schützen, mit einer Begrenzung von 250.000 in Forderungen für Bargeld. Kaufkraft Was ist meine Tag-Trading-Kaufkraft unter den Regeln Sie können bis zu viermal Ihren Wartungs-Marge-Überschuss ab dem Ende des Geschäfts des Vortages handeln. Es ist wichtig zu beachten, dass Ihre Firma eine höhere Mindest-Eigenkapitalanforderung verhängen kann und kann Ihren Handel auf weniger als viermal den Tag Händler Wartungsspanne überschreiten. Sie sollten sich an Ihre Maklerfirma wenden, um weitere Informationen darüber zu erhalten, ob sie strengere Margin-Anforderungen erfordern. Margin Anrufe Was passiert, wenn ich meine Tag-Trading-Kaufkraft übersteige Wenn Sie Ihre Tag-Trading-Kaufkraft Einschränkungen überschreiten, wird Ihre Brokerage-Firma einen Tag-Handel Margin Call an Sie ausgeben. Sie haben höchstens fünf Werktage, um Geld zu bezahlen, um diesen Tag zu erfüllen. Bis die Margin Call erfüllt ist, wird Ihr Day-Trading-Konto auf Day-Trading-Kaufkraft von nur zwei Mal Wartung Marge Überschuss auf Ihre tägliche gesamte Trading-Engagement beschränkt werden. Wenn der Tag-Handels-Margin-Call nicht am fünften Geschäftstag eingegangen ist, wird das Konto weiter beschränkt auf den Handel nur auf einer Barzahlung Basis für 90 Tage oder bis der Anruf erfüllt ist. Ist diese Regel ändern gelten für Cash-Konten Tag Handel in einem Cash-Konto ist in der Regel verboten. Day Trades können in einem Bargeldkonto nur in dem Umfang auftreten, in dem die Trades nicht gegen das Freifahrtverbot der Federal Reserve Boards Regulation T verstoßen. Im Allgemeinen ist es nicht möglich, eine Sicherheit zu bezahlen, bevor Sie die Sicherheit in einem Geldkonto verletzen - riding Verbot. Wenn Sie frei reiten, ist Ihr Makler verpflichtet, ein 90-Tage-Einfrieren auf dem Konto zu platzieren. Gilt diese Regel nur, wenn ich die Hebelwirkung nasse, gilt die Regel für alle täglichen Trades, ob Sie Hebelwirkung (Marge) verwenden oder nicht. Zum Beispiel, viele Optionen Verträge verlangen, dass Sie für die Option in voller Höhe bezahlen. Als solches gibt es keine Hebelwirkung, die zum Kauf der Optionen verwendet wird. Dennoch, wenn Sie in zahlreichen Optionen Transaktionen während des Tages engagieren, sind Sie immer noch intra-day Risiko. Sie können nicht in der Lage sein, den Gewinn aus der Transaktion zu realisieren, die Sie gehofft haben und können in der Tat erhebliche Verluste aufgrund eines Musters von Day-Trading-Optionen entstehen. Wiederum ist die Tag-Handels-Margin-Regel entworfen, um zu verlangen, dass die Gelder in dem Konto sind, in dem der Handel und das Risiko auftritt. Kann ich Geld abheben, das ich benutze, um die Mindest-Eigenkapitalanforderung oder den Tag-Handels-Margin-Call sofort nach ihrer Hinterlegung zu erfüllen Nein, alle Mittel, die zur Erfüllung der Tage-Trading-Mindest-Eigenkapitalanforderung verwendet werden oder um jeden Tag-Handels-Margin-Anrufe zu erfüllen, müssen in bleiben Ihr Konto für zwei Werktage nach dem Ende der Geschäftstätigkeit an jedem Tag, an dem die Anzahlung erforderlich ist. Optionen Margin Optionen Margin - Einleitung Margin war schon immer ein Thema Aktie, Futures und Optionen Trader haben gekämpft mit. Das Problem mit dem Verständnis der Marge ist, dass Marge bedeutet eine andere Sache für alle 3 Finanzinstrumente Das ist der Grund, warum Aktienhändler oder Futures-Händler in der Regel verwirren, welche Marge im Optionshandel bedeutet. Obwohl verwirrend, verständnis, welche Optionen Marge ist und wie es unterscheidet sich von Aktien-und Futures-Marge ist wichtig für eine Optionen Trader vollständiges Verständnis bei der Ausführung von Optionen Strategien, insbesondere Optionen Credit Spreads. Dieses Tutorium soll erläutern, welche Optionen Marge ist und die Unterschiede zwischen Optionen Marge und Aktien Futures Marge. Optionen Margin - Inhalt Was ist Optionen Margin Margin im Aktien - und Indexoptionshandel ist der Betrag der Barzahlung, die in einem Optionshandel Broker-Konto benötigt wird, wenn Sie Optionen schreiben. Schreiboptionen bedeutet Kurzschlussoptionen und passiert, wenn Sell To Off-Aufträge auf Call - oder Put-Optionen verwendet werden. Die Optionsmarge ist als Sicherheiten erforderlich, um den Optionsschuldnern die Möglichkeit zu geben, die Verpflichtungen aus den verkauften Optionskontrakten zu erfüllen. Wenn du schreibst (kurz unter Verwendung von Sell To Open Aufträge) Anrufoptionen. Sie sind verpflichtet, die zugrunde liegenden Aktien an den Inhaber dieser Call-Optionen zu verkaufen, wenn die Optionen ausgeübt werden. Wenn Sie diese Bestände noch nicht in Ihrem Konto haben, müssen Sie diese Aktien aus dem offenen Markt kaufen, um an den Inhaber dieser Call-Optionen zu verkaufen. Um sicherzustellen, dass Sie das Geld haben, um diese Aktien aus dem offenen Markt zu kaufen, wenn die Aufgabe geschieht, wird die Optionen Trading Broker verlangen, dass Sie eine bestimmte Menge an Geld in Ihrem Konto als Anzahlung und das ist Optionen Marge haben. Dies ist, was passiert in einem Naked Call Schreiben Optionen Trading-Strategie. Ähnlich, wenn Sie Put-Optionen schreiben, haben Sie unter den Put-Options-Kontrakten verpflichtet, die zugrunde liegenden Aktien von dem Inhaber dieser Put-Optionen zu kaufen, wenn die Optionen ausgeübt werden. Das ist der Grund, warum die Optionen Trading Broker muss sicherstellen, dass Sie genug Geld haben, um diese Aktien aus dem Inhaber der Put-Optionen zu kaufen, wenn zugewiesen, daher die Notwendigkeit für Optionen Marge zu kaufen. Dies ist, was passiert in einer Naked Put Write Options Trading-Strategie. Schriftsteller von Optionen sind auch unbegrenzten Risiko und begrenzten Gewinn ausgesetzt, was bedeutet, dass die Position mehr und mehr Geld verlieren kann, je mehr die zugrunde liegende Aktie gegen Ihre Erwartung geht. Um diese verlorenen Positionen zu schließen, müssten Sie kaufen, um diese Optionen zu schließen, das ist, warum Optionen Trading Broker müssen auch sicherstellen, dass Sie genug Geld in Ihrem Konto haben, um das zu tun. Dies ist der Grund, warum viele Anfänger Optionen Händler haben ihre Makler zurückgegeben eine Fehlermeldung wie Sie benötigen mindestens 100.000 in Ihrem Konto erlebt haben, um aufgedeckten Ruf zu schreiben. Beim Versuch, Aktienoptionen zu schreiben. Bitte beachten Sie, dass die Optionen Margin in diesem Fall nicht gelten für Futures-Optionen oder Optionen auf Futures, die eine anspruchsvollere Behandlung hat. Wie ist Optionen Margin bestimmt Optionen Margin Anforderung ist wirklich die Optionen Trading Broker Weg der Senkung der Gefahr, die sie Gesicht, wenn es erlaubt Ihre Kontoinhaber, um Optionen zu schreiben. Da die OCC die Erfüllung aller ausgeübten Optionskontrakte sicherstellt, liegt die Verantwortung auf den Makler, wenn ihr Kontoinhaber nicht in der Lage ist, zu erfüllen. Aus diesem Grund haben alle Optionsmakler ihre eigene Art zu bestimmen, wie viel Optionen Margin für jedes Szenario benötigt wird. Die CBOE, Chicago Board of Exchange, hat auch eine Reihe von Margin-Vorschläge für alle Mitgliedsfirmen, die im PDF-Format auf der CBOEs Margin Manual Website heruntergeladen werden können. Allerdings sollten Sie die spezifische Margin Anforderung Ihrer Optionen Trading Broker verstehen, da es sehr unterschiedlich sein kann, was von CBOE vorgeschlagen wird. Einige Broker haben etwas entspanntere Anforderungen, während einige andere Makler etwas strenger sind. Egal wie viel Marge von jedem Broker benötigt wird, Margin-Anforderungen für Aktien - und Indexoptionen sind immer feste prozentuale Beträge, die in jedem Szenario einheitlich angewendet werden. Dies ist im Gegensatz zu der variablen Margin-Anforderung für Futures-Optionen oder Optionen auf Futures. STOCK PICK MASTER Wahrscheinlich die genauesten Stock-Picks in der Welt. Befreiung von Options Margin Requirements Es gibt ein Szenario, welches Optionen ohne Margin-Anforderung geschrieben werden kann, und das ist, wenn es eine alternative Sicherheiten in Form einer Position in der zugrunde liegenden Aktie oder eine mehr in der Geld-Lang-Option der gleichen Art als Die eine verkauft wird (eine Option verbreitet). Besitz einer Position in der Basiswert Die Besitz einer Long-Position in der zugrunde liegenden Aktie ermöglicht es Ihnen, so viele Call-Optionen zu jedem Ausübungspreis frei zu schreiben, ohne Optionen-Margin zu nehmen. Dies liegt daran, dass die Long-Aktie eine gute Sicherheit ist, die an den Inhaber der Call-Optionen zum Ausübungspreis verkauft werden kann, wenn die Call-Optionen ausgeübt werden. Deshalb gibt es keine Margin-Anforderungen für die Covered Call Options Trading-Strategie. Beispiel. Angenommen, Sie besitzen 700 Aktien von QQQQ bei 44. Sie können verkaufen, um 7 Verträge von QQQQ Call-Optionen ohne Rand zu öffnen. Wenn Sie eine Short-Position in der zugrunde liegenden Aktie haben, können Sie so viele Put-Optionen zu jedem Ausübungspreis frei schreiben, ohne auch die Optionen-Marge einzubeziehen. Auch wenn für das Schreiben der Put-Optionen keine Marge erforderlich ist, ist die Marge für den Kurzschluss der Aktien an erster Stelle notwendig, was eine andere Anforderung von Optionsspannen ist. Denn das Geld, das für den Rückkauf dieser Short-Aktien benötigt wird, wäre bereits bei der Kürzung der Aktien berücksichtigt worden, was dafür sorgt, dass das Geld, das für den Kauf der Aktien aus dem Put-Options-Halter benötigt wird, bei Ausübung verfügbar ist. Deshalb gibt es keine Margin-Anforderungen für die Covered Put Options Trading-Strategie. Beispiel. Angenommen, Sie kürzten 700 Aktien von QQQQ bei 44. Sie können verkaufen, um 7 Verträge von QQQQ Put Optionen ohne Rand zu öffnen. Margin-Anforderungen für Options-Spreads Bei der Debit-Spreads gibt es keine Margin-Anforderungen. Debit Spreads sind Spreads, wo Sie tatsächlich Geld bezahlen zu besitzen. Debit Spreads in der Regel mit dem Kauf einer bestimmten Menge einer Option und dann verkaufen, um weiter aus dem Geld Optionen der gleichen Art zu öffnen. In diesem Fall verschiebt das Recht, die Long-Option zu einem günstigeren Ausübungspreis auszuüben, das Risiko, die Verpflichtungen zu einem ungünstigeren Ausübungspreis zu erfüllen und die Notwendigkeit einer Optionsmarge zu löschen. Dies geschieht in Optionsstrategien wie dem Bull Call Spread. Beispiel. Angenommen, Sie besitzen 7 Verträge von QQQQs Jan45Call. Sie können verkaufen, um bis zu 7 Verträge von QQQQs Jan47Call (oder einen höheren Ausübungspreis) ohne Rand zu öffnen. Wenn jedoch Credit Spreads verwendet werden, sind Optionen Margin erforderlich. Dies ist, weil Credit Spreads sind Optionen Positionen, die aus Kurzschluss mehr aus der Geld-Optionen besteht, als es in den Geld-Optionen zu sichern oder kurzfristig in den Geld-Optionen beim Kauf aus der Geld-Optionen gesichert werden. In beiden Fällen hilft das lange Bein in der Position, die Margin-Anforderung der Gesamtposition zu reduzieren, so dass es einfacher ist, als ausgehende (nackte) Short-Call - oder Put-Optionen auszuführen. In diesem Fall verlangt der Optionshandel Broker in der Regel 100 der Differenz der Streikpreise multipliziert mit der Anzahl der Verträge als Optionen Marge. Unterschied zwischen Options Margin und Stock Margin Was die meisten Börsenhändler veränderte, wandte sich an den Optionshändlern an, ist der Unterschied zwischen der Aktienspanne und der Optionsspanne. Stock Margin ist die Fähigkeit, mehr Aktien zu kaufen als Ihr Geld erlaubt Ihnen, indem Sie vom Broker ausleihen. Dies ist völlig anders als die Marge, die die Kreditsicherheiten für das Schreiben von Optionen ist. In der Tat, viele Anfänger stellen Fragen wie ob Optionen können am Rand wie Aktien gekauft werden. Die Antwort ist ein klares Nein. Der Optionsrand gilt nur bei Kurzschreiben von Schreiboptionen. Es gibt keine Marge in Kaufoptionen überhaupt und es gibt derzeit keine Kreditaufnahme für Optionen. Unterschied zwischen Optionen Margin und Futures Margin Margin in Futures ist auch völlig anders als Margin in Optionen. Die Marge im Futures-Handel ähnelt der Margin in Optionen, die in dem Sinne schreiben, dass sie beide Geld sind, die im Handelskonto gehalten werden sollen, um die Verpflichtungen aus den Verträgen zu erfüllen, wenn es für den Händler schief geht. Was ist anders ist die Tatsache, dass es zwei Arten von Margen in Futures-Handel Anfangs-Marge und Wartung Margin. Verluste, die sich aus der Position ergeben, werden automatisch von der Anfangsspanne bis zum Ende eines jeden Handelstages abgezogen, und dann würde ein Aufstieg erforderlich sein, wie durch die Wartungsspanne bestimmt, wenn die Anfangsspanne niedrig ist. Dies unterscheidet sich völlig von der Optionen Margin, da keine Abzüge von der Barzahlung am Ende eines jeden Tages gemacht wird, auch wenn die Position in einem Verlust ist. Was ist mit SPAN Margin SPAN Margin ist kurz für die standardisierte Portfolioanalyse der Risikomarge. Dies ist ein Margin-System für Optionen auf Futures, die auf der gleichen Notwendigkeit, das Risiko der Zuordnung zu reduzieren basiert, aber nicht mit einem festen Prozentsatz für jedes Szenario, sondern auf einem äußerst anspruchsvollen Algorithmus, die die schlimmsten Fall ein Tag Risiko eines Kontos bestimmt. Dieses System sorgt für die Erfüllung von Verträgen und reduziert die Margin-Anforderungen für niedrigere Risikopositionen. Die SPAN-Marge ist derzeit nur für Optionen auf Futures und nicht für Aktien und Indexoptionen verfügbar (ab Jan 2009). Fragen bezüglich der Optionen MarginMargin-Anforderungen Im Optionshandel bezieht sich die Margin auch auf die Bar - oder Wertpapiere, die von einem Optionsschreiber mit seiner Brokerfirma als Sicherheit für die Schriftstellerverpflichtung zum Kauf oder Verkauf der zugrunde liegenden Sicherheit hinterlegt werden müssen. Oder im Falle von Barausgleichsoptionen, um den Barausgleichsbetrag zu zahlen, falls die Option zugewiesen wird. Margin-Anforderungen für Optionsschreiber sind kompliziert und nicht das gleiche für jede Art von zugrunde liegenden Sicherheit. Sie unterliegen Änderungen und können von der Maklerfirma bis zur Maklerfirma variieren. Da sie erhebliche Auswirkungen auf die Risikoverteilungsprofile jedes Handels haben, sollten Schriftsteller von Optionen (ob sie Anrufe oder Sätze allein oder als Teil von mehrfachen Positionsstrategien wie Spreads, Straddles oder erwürgt werden) die anwendbaren Margin-Anforderungen von ihren Brokerfirmen bestimmen und Seien Sie sicher, dass sie diese Anforderungen erfüllen können, falls der Markt gegen sie wendet. Margin Requirements Manual Ein Referenzhandbuch für die Margin-Anforderungen verschiedener Optionsstrategien wurde von CBOE veröffentlicht und steht hier zur Verfügung. Margin Calculator Auch von CBOE zur Verfügung gestellt wird, ist dieses nützliche Online-Tool, das die genauen Margin-Anforderungen für einen bestimmten Handel berechnet. Bereit zum Start Trading Ihr neues Trading-Konto wird sofort mit 5.000 virtuellen Geld finanziert, die Sie verwenden können, um Ihre Trading-Strategien mit OptionHouses virtuellen Handelsplattform auszuprobieren, ohne hart verdientes Geld zu riskieren. Sobald Sie den Handel für echt beginnen, werden alle Trades in den ersten 60 Tagen getätigt werden Provisionsfrei bis 1000 Dies ist ein begrenztes Zeitangebot. Jetzt handeln Kannst du auch weiterlesen. Das Kaufen von Straddles ist eine großartige Möglichkeit, Einnahmen zu spielen. Viele Male, Aktienkurs Lücke nach oben oder unten nach dem Quartalsergebnis Bericht aber oft, die Richtung der Bewegung kann unvorhersehbar sein. Zum Beispiel kann ein Verkauf auskommen, obwohl der Ergebnisbericht gut ist, wenn die Anleger große Ergebnisse erwartet hätten. Weiter lesen. Wenn Sie sehr langweilig auf einer bestimmten Aktie für die langfristige und schaut, um die Aktie zu kaufen, aber fühlt, dass es im Moment etwas überbewertet ist, dann können Sie in Erwägung ziehen, Put-Optionen auf die Aktie als Mittel zu erwerben, um es zu erwerben ein Rabatt. Weiter lesen. Auch als digitale Optionen bekannt, gehören binäre Optionen zu einer speziellen Klasse von exotischen Optionen, in denen die Option Trader rezitieren rein auf die Richtung des Basiswertes innerhalb einer relativ kurzen Zeitspanne. Weiter lesen. Wenn Sie den Peter-Lynch-Stil investieren und versuchen, den nächsten Multi-Bagger vorherzusagen, dann möchten Sie mehr über LEAPS erfahren und warum ich sie für eine gute Option für die Investition in die nächste Microsoft halten. Weiter lesen. Bargelddividenden, die von Aktien ausgegeben werden, haben großen Einfluss auf ihre Optionspreise. Denn der zugrunde liegende Aktienkurs wird voraussichtlich um den Dividendenbetrag am Ex-Dividendenstichtag fallen. Weiter lesen. Als Alternative zum Schreiben von abgedeckten Anrufen kann man einen Stierruf für ein ähnliches Gewinnpotenzial einsteigen, aber mit deutlich weniger Kapitalbedarf. Anstelle der Haltung der zugrunde liegenden Aktien in der gedeckten Call-Strategie, die Alternative. Weiter lesen. Einige Aktien zahlen jedes Quartal großzügige Dividenden. Sie qualifizieren sich für die Dividende, wenn Sie die Aktien vor dem Ex Dividende halten. Weiter lesen. Um höhere Renditen an der Börse zu erzielen, ist es neben den Hausaufgaben auf den Unternehmen, die Sie kaufen wollen, oftmals ein höheres Risiko erforderlich. Eine häufigste Art, das zu tun, ist, Aktien am Rand zu kaufen. Weiter lesen. Day-Trading-Optionen können eine erfolgreiche, profitable Strategie sein, aber es gibt ein paar Dinge, die Sie wissen müssen, bevor Sie verwenden Start mit Optionen für Tag Handel. Weiter lesen. Erfahren Sie mehr über die Put-Call-Ratio, wie es abgeleitet ist und wie es als konträrer Indikator verwendet werden kann. Weiter lesen. Put-Call-Parität ist ein wichtiges Prinzip der Optionspreise, die erstmals von Hans Stoll in seinem Papier, der Beziehung zwischen Put - und Call-Preisen, 1969 identifiziert wurde. Es heißt, dass die Prämie einer Call-Option einen bestimmten fairen Preis für die entsprechende Put-Option impliziert Mit dem gleichen Ausübungspreis und Ablaufdatum und umgekehrt. Weiter lesen. Im Optionshandel können Sie die Verwendung bestimmter griechischer Alphabete wie Delta oder Gamma bei der Beschreibung von Risiken, die mit verschiedenen Positionen verbunden sind, feststellen. Sie sind bekannt als die Griechen. Weiter lesen. Da der Wert der Aktienoptionen vom Kurs der zugrunde liegenden Aktie abhängt, ist es sinnvoll, den beizulegenden Zeitwert der Aktie anhand einer als Discounted Cashflow bekannten Technik zu berechnen. Weiter lesen.